| dc.description.abstract | Sebagai salah satu bank di BUKU 3 yang termasuk dalam Domestic
Systemically Important Bank (DSIB) bahwa memiliki kewajiban mengelola
seluruh aspek risiko yang ada dengan lebih hati-hati. Hal pertama yang akan
menjadi sorotan regulator adalah posisi likuiditas bank itu sendiri. Likuiditas
sangat rentan dan dapat secara tiba-tiba terkuras dari suatu bank sehingga
kesulitan likuiditas di satu bank dapat menyebar ke bank lain (contagion effect)
yang mengakibatkan risiko sistemik. Sesuai dengan Basel III, OJK mewajibkan
penerapan Liquidity Coverage Ratio (LCR) untuk memantau kemampuan bank
dalam memenuhi kewajiban jangka pendek kurang dari 30 hari.
Rasio ini melengkapi rasio likuiditas yang lebih dulu ada dan bersifat jangka
panjang, yaitu Loan to Funding Ratio (LFR). Melalui uji estimasi VAR, faktor
internal dalam model pertama yaitu Short Term Liquidity (SL), Funding Gap (FG)
dan Liquidity Creation (LC) berpengaruh negatif terhadap LCR. Selanjutnya,
melalui uji estimasi VECM bahwa seluruh variable faktor eksternal berpengaruh
signifikan dalam jangka panjang.
INF dan ROR berpengaruh negative, sedangkan BIRATE dan IPI
berpengaruh positif. Pada akhirnya, uji Impulse Response Function (IRF) dan
Forecast Error Variance Decomposition (FEVD) menunjukkan bahwa untuk
faktor internal yaitu LFR dan SL memiliki kontribusi terbesar terhadap perubahan
LCR dan untuk faktor eksternal, jumlah INF dan BIRATE dalam jangka panjang
memiliki kontribusi terbesar dibandingkan dengan variabel lain. | |
