Show simple item record

dc.contributor.advisorSiregar, Hermanto
dc.contributor.advisorAhmad, Fahmi Salam
dc.contributor.authorSalamah, Nadia Fitri
dc.date.accessioned2023-08-22T05:42:56Z
dc.date.available2023-08-22T05:42:56Z
dc.date.issued2023
dc.identifier.urihttp://repository.ipb.ac.id/handle/123456789/124171
dc.description.abstractVolatilitas return saham merupakan suatu acuan risiko yang terjadi di pasar saham. Adanya pandemi Covid-19 dan guncangan makroekonomi berdampak pada volatilitas return saham konvensional dan syariah. Penelitian ini menggunakan metode analisis ARCH/GARCH untuk menganalisis volatilitas dan metode ARDL-ECM untuk menganalisis faktor makroekonomi yang berpengaruh terhadap volatilitas. Hasil penelitian menunjukkan bahwa volatilitas pada pasar saham syariah lebih stabil jika dibandingkan dengan pasar saham konvensional pada periode sebelum dan saat pandemi Covid-19. Temuan ini juga diperkuat dengan hasil analisis dengan metode ARDL menunjukkan bahwa pasar saham syariah lebih cepat untuk kembali pada keseimbangan. Sensitivitas terhadap guncangan indikator makroekonomi dari pasar saham syariah lebih rendah dibandingkan dengan saham konvensional. Indikator makroekonomi yang berpengaruh terhadap volatilitas saham konvensional yaitu Indeks Harga Konsumen, harga minyak dunia, dan pandemi Covid-19. Sementara untuk saham syariah hanya dipengaruhi Indeks Produksi Industri dalam jangka panjang.id
dc.description.abstractThe volatility of stock returns was a reference for risks that occurred in the stock market. The emergence of the Covid-19 pandemic and macroeconomic shocks impacted the volatility of Conventional and Sharia returns. The research used the ARCH/GARCH analysis method to analyze volatility and the ARDL-ECM method to analyze macroeconomic factors that influence volatility. The results showed that volatility in the Islamic stock market is more stable when compared to the conventional stock market in the period before and during the Covid-19 pandemic. The sensitivity to macroeconomic indicator shocks from the Islamic stock market is lower than Conventional stocks. Macroeconomic indicators that influenced stock convention volatility were the CPI, world oil prices, and the Covid-19 pandemic. Meanwhile, Sharia stocks only affected IPI in the long run.id
dc.language.isoidid
dc.publisherIPB Universityid
dc.titleAnalisis Volatilitas Return Saham Konvensional dan Syariah Sebelum dan Saat Pandemi Covid-19id
dc.typeUndergraduate Thesisid
dc.subject.keywordConventional Stock Index,id
dc.subject.keywordPandemicid
dc.subject.keywordSharia Stock Indexid
dc.subject.keywordStock Returnid
dc.subject.keywordVolatilityid


Files in this item

Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail

This item appears in the following Collection(s)

Show simple item record