Pembentukan Portofolio Saham Optimal pada Kondisi Bearish Tahun 2015
Abstract
Penelitian ini dilakukan atas dasar pasar saham pada tahun 2015 mengalami
kondisi bearish, sehingga terjadi perubahan asumsi risiko dan return pada
penelitian-penelitian portofolio saham optimal terdahulu. Tujuan dari penelitian
ini adalah untuk mengetahui saham-saham yang masih berpotensi memberikan
return positif pada kondisi pasar bearish dengan menggunakan Model Indeks
Tunggal. Penelitian ini menggunakan data sekunder dari saham-saham yang yang
terdaftar di BEI tahun 2015. Hasil penelitian menunjukkan bahwa dari populasi
528 emiten, terseleksi sampel sebanyak 38 emiten. Kemudian, terdapat 13 saham
yang memenuhi kriteria, yaitu saham TOTO, EMTK, HMSP, AMAG, PLIN,
BISI, INAI, MYOR, AKRA, AHAP, BNBA, DPNS, dan BFIN. Berdasarkan
perhitungan, investor akan mendapatkan return portofolio sebesar 0.010047
dengan risiko portofolio sebesar 0.022006. Untuk berinvestasi, investor dapat
membagi pada beberapa saham dengan proporsi pada saham sebesar 34.89%
TOTO, 4.03% EMTK, 13.62% HMSP, 6.92% AMAG, 1.25% PLIN, 3.80% BISI,
5.33% INAI, 6.20% MYOR, 15.16% AKRA, 0.90% AHAP, 6.76% BNBA,
0.28% DPNS, dan 0.78% BFIN.
Collections
- UT - Management [3359]